Х5 Retail Group. Экспансия на Волгу и Дон
Х5 Retail Group (сети Пятерочка, Перекресток, Меркадо и др.) покупает ООО "Тамерлан", владеющее более 150 франчайзинговыми "Пятерочками" в Волгограде, Самаре и Ростове-на-Дону. Х5 может заплатить за них $200-230 млн, подсчитали эксперты. Тамерлан прославился на всю Россию после того, как в 2006 году был арестован мэр Волгограда Евгений Ищенко, помогавший компании получать лучшие помещения в городе.
Вчера на сайте Федеральной антимонопольной службы (ФАС) появились ходатайства ЗАО "ИКС 5 Недвижимость" на приобретение 100% долей ООО "Тамерлан" и прав, "позволяющих определять условия ведения предпринимательской деятельности" дочерних компаний Тамерлана — ООО "Агроторг-Ростов" и ООО "Агроторг-Самара". Гендиректор Х5 Retail Group Лев Хасис согласился, что ЗАО "ИКС 5 Недвижимость" принадлежит Х5, но от других комментариев отказался. Источник, близкий к Х5, говорит, что компания пока еще не приняла окончательного решения по покупке "проблемного актива", а заявка в ФАС означает лишь, что "начаты переговоры".
По данным СПАРК-Интерфакс, ООО "Тамерлан" владеет 90% ООО "Агроторг-Ростов" и 100% ООО "Агроторг-Самара". По 50% самого Тамерлана принадлежит ООО "Кроше" и ЗАО "Союзнефтегазстрой". Выручка Тамерлана и его "дочек" в 2006 году составила около $200 млн. По словам источника, близкого к Х5, в 2008 году совокупный оборот трех компаний ожидается на уровне $300 млн.
Гендиректор Тамерлана Андрей Пелагейко вчера заявил, что ему неизвестно о каких-либо переговорах с Х5. По его словам, Тамерлан сейчас управляет 85 магазинами только в Волгограде, общее число магазинов он не назвал. Но в конце 2007 года об этих переговорах "Ъ" рассказывал топ-менеджер Агроторг-Ростов. В этой компании вчера добавили, что под ее управлением находится 29 магазинов Пятерочка в Ростовской области и еще 6 в самом Ростове-на-Дону. Связаться с руководством Агроторг-Самара не удалось. По данным пресс-службы Х5 на середину 2007 года, эта компания оперировала более чем 50 магазинами в Самаре и области. Таким образом, совокупное количество магазинов Тамерлана превышает 150.
Х5 Retail Group была образована в 2006 году путем слияния сетей Пятерочка и Перекресток. На 31 марта 2008 года объединяла 731 собственные Пятерочки, 183 супермаркета и 16 гипермаркетов Перекресток в России и на Украине, а также 711 франчайзинговых магазинов в России и Казахстане. Чистая выручка в 2007 году — $5,32 млрд. У Альфа-групп — 48,4% X5, основателям Пятерочки принадлежит 21,1%, экс-гендиректору Перекрестка Александру Косьяненко — 3,3%, менеджмент Х5 владеет 1,9%. В свободном обращении находится 25,3% акций. Капитализация на LSE вчера — чуть больше $10 млрд.
Тамерлан — крупнейший франчайзинговый партнер Х5, говорил ранее топ-менеджер компании (всего у Х5 было 16 франчайзи на начало 2007 года). В прошлом году совокупный розничный товарооборот Волгограда и области составил 93 млрд руб., а доля Тамерлана на рынке достигла примерно 4-5%, говорится на официальном сайте Волгограда.
Деятельность Тамерлана за последние годы изучала прокуратура: в создании компании принимал участие Евгений Ищенко, занимавший в 2003-2006 годах должность мэра Волгограда и обвиненный в злоупотреблении должностными полномочиями. Участие через подставных лиц в создании ООО и использование служебного положения для предоставления преимуществ Тамерлану было одним из пунктов обвинения в возбужденном в отношении господина Ищенко уголовном деле. Один из волгоградских ритейлеров говорит, что благодаря экс-мэру Тамерлан получал лучшие в городе земельные участки и помещения. Впрочем, Тамерлан может лишиться части этих помещений: по словам гендиректора волгоградской сети Радеж Юрия Сударева, часть из них сейчас распродается на аукционах.
По оценке Натальи Загвоздиной из Ренессанс Капитала, сделка обойдется Х5 не дороже $200-230 млн. Х5 может профинансировать ее из собственных средств, считает госпожа Загвоздина: сейчас на балансе Х5 находится более $1 млрд собственных денег, полученных в ходе размещения допэмиссии. Большая часть этих средств пойдет на финансирование покупки сети Карусель в июле этого года. "Скорее всего, Х5 оплатит 25% Карусели своими акциями, остальные средства пойдут на прочие расходы, в том числе и на M&A. Кроме того, у Х5 всегда есть наличность в банках — около $100 млн",— рассуждает эксперт. Х5 обещала потратить в 2008 году $1,2-1,4 млрд на открытие новых магазинов и поглощение небольших локальных ритейлеров.
Источник:
Кристина Бусько, Ксения Семенова, Александр Воробьев, "Комерсантъ"
